一、人民币汇率发展现状 
　　人民币兑换美元的汇率由2005年7月20日的8.27升值到了2013年4月1日的6.27，累计升值32%。2013年3月以来，人民币兑换美元汇率再次刷新汇改以来的新高，人民币汇率已经进入了“6.20”时代。人民币与美元汇率保持在1美元兑换8.0～8.2元人民币的时间是在2005年1月至2006年6月，其间经历了18个月的时间；人民币与美元汇率保持在1美元兑换7.1～7.9元人民币的时间是在2006年7月至2008年3月，其间经历了21个月的时间；人民币与美元汇率保持在1美元兑换6.2～6.9元人民币的时间是在2008年4月至2013年3月，其间经历了60个月的时间，其中人民币与美元汇率在1美元兑换6.8～6.9元人民币区间保持了27个月，人民币与美元汇率在1美元兑换6.7元人民币区间保持了3个月，人民币与美元汇率在1美元兑换6.6元人民币区间保持了3个月，人民币与美元汇率在1美元兑换6.5元人民币区间保持了3个月，人民币与美元汇率在1美元兑换6.4元人民币区间保持了3个月，人民币与美元汇率在1美元兑换6.3元人民币区间保持了21个月。 
　　从以上分析不难看出，自2005年7月21日起人民币便走上了单边升值的不归路，有关人民币升值的原因有很多，其中一个主要原因在于我国长期以来所出现的国际收支双顺差。那么，国际收支双顺差对人民币升值产生的作用究竟有多少大呢？ 
　　二、我国国际收支顺差与人民币汇率回归分析 
　　（一）数据选择。2005年7月21日，人民币汇率的形成机制发生了重大变革，一是人民币兑美元升值，由1美元兑换人民币8.27元，提高到了1美元兑换人民币8.11元，且人民币不再盯住单一美元，改由参考一篮子货币的有管理的浮动汇率制度，从2005年7月21日起，人民币兑换美元的汇率改变了保持十年不变的状态，拉开了升值的序幕，从此，人民币兑换美元的汇率几乎是走上了单边升值的轨道。因此，为了进行研究，我们选取了2005年第一季度至2013年第一季度的人民币对美元汇率及我国国际收支差额作为样本区间，根据国家外汇管理局公布的人民币对美元汇率中间价及国际收支差额，按照季度平均计算并编制国际收支差额和人民币汇率的时间序列。（表1） 
　　（二）模型建立。运用最小二乘法原理，利用Excel工具将我国国际收支差额作为自变量X，以人民币汇率作为随机变量变化而变化的因变量Y，建立因变量人民币汇率Y与自变量国际收支差额X之间的回归模型并进行相关分析。根据表1数据计算结果得出回归模型为： 
　　Y=7.384-0.00029x 
　　其中，Y：汇率；x：国际收支。 
　　根据回归分析得出：人民币汇率随着我国国际收支的变化，二者之间存在很低的负相关关系（相关系数R=0.18966）。 
　　（三）显著性检验。根据显著性水平a=0.05，经过查找F分布表，得出Fa=4.17，根据方差分析得出F=1.157，由于F=1.157
　　根据显著性水平a=0.05，经过查找t分布表，得出ta/2=t0.025=2.042，根据方差分析得出t=-1.0755，由于t=-1.0755
　　对2005年第一季度至2013年第一季度人民币汇率及我国国际收支差额关系根据方程Y=7.384-0.00029x进行残差分析，结果表明根据方程Y=7.384-0.00029x预测的人民币汇率与我国国际收支的拟合程度不高，说明回归方程Y=7.38-0.00029x的代表性不强。 
　　（四）回归分析。根据回归数据得出我国的国际收支差额与人民币汇率之间的判定系数为0.035971，即在人民币汇率变化中仅有3.59%可以由国际收支差额与人民汇率之间的线性关系来解释，也就是说人民币汇率的变化中仅有3.59%是由国际收支差额决定的。表明国际收支差额与人民币汇率之间的线性关系不强，根据国际收支差额预测人民币升值的误差为0.676（标准误差=0.676）。 
　　一般而言，一国的国际收支顺差，一国的货币就要升值，其原理在于顺差国的外汇市场上的外汇流入大于流出，表现在货币价值变化上就是逆差国的货币追逐顺差国的货币，从而导致顺差国货币因过多的外币需要而升值。我国国际收支双顺差理应成为人民币升值的最坚实的经济基础，虽然相关分析所反映的情况并非如此，但是现实的表现才能作为分析问题的重要依据。 
　　现实是由于我国国际收支双顺差形成的巨额外汇储备成为以美国为代表的西方国家打压人民币升值的一个重要借口，人民币在国际压力下走上了升值的不归路，而人民币升值对我国出口企业带来很大的打击，加上国际金融危机的爆发，使得我国东南沿海的众多出口企业出现了转产、倒闭的问题，出口作为拉动GDP的一个非常重要的力量在面临金融危机和人民币升值的双重压力下，不得不出现逆转，因此减少国际收支双顺差成为缓解人民币升值，促进出口的重要保障。 
　　三、完善我国国际收支结构对策建议 
　　2013年第一季度我国的国际收支“双顺差”是以64.84%的资本与金融项目顺差和35.16%的经常项目顺差的结构加以实现，这种结构存在很大的风险，主要风险来自于国际投机家通过购买中国的证券、房地产等投资品的炒作。因此，加大经常项目顺差的同时，减少资本与金融项目的顺差应该是我国国际收支结构得以改善的最好选择。 
　　作为发展中国家理想的选择，当然是经常项目保持顺差以获取有限的外汇资源。那么，经常项目的顺差只有依靠资本与金融项目的逆差加以弥补和平衡，因此我国应该继续保持2012年国际收支经常项目中的结构即坚持出口大于进口，或者在增加出口的同时，加大进口能源、贵金属及资源性产品，化解贸易货物过度顺差所造成的贸易摩擦，充分利用外汇资源，减少外汇储备的机会成本。资本与金融项目中应该加大中国对外投资的力度，鼓励中国企业“走出去”，鼓励居民个人海外投资，让资本与金融项目的顺差规模减少，特别是要减少海外投资者在中国的证券投资、房地产投资的规模，以防范国际金融风险的爆发。 
　　与此同时，我国应当特别重视对外投资的发展与管理，主动全面参与国际分工，加快集团化、国际化的进程，增强我国企业跨国投资和在国际生产体系中的竞争力。我国一些条件成熟的金融机构也应当在符合国家宏观经济政策要求的前提下，顺应国际经济金融形势和证券市场国际化趋势，逐步发展海外金融机构，开拓海外金融证券业务，积极尝试与国际著名金融投资机构合资共同发展海外金融证券业务，为我国的企业和个人到海外投资提供优质的服务，让我们的投资者投资有收益而不是承担巨大的投资风险。金融机构加大海外投资的技术水平，帮助我国的企业和个人合理地规避金融投资、企业投资的国际金融风险，只有这样才能保障有更多的企业、个人愿意加大对海外投资的规模，真真实现我们的资本“走出去”有收益、无风险的最佳投资选择；只有这样才能鼓励资本流出，使我国经济在融入全球化进程中保持均衡发展，实现国际收支结构的优化与改善。